國泰上證綜合交易型開放式指數(shù)證券投資基金發(fā)起式聯(lián)接基金（國泰上證綜合ETF聯(lián)接C）基金產(chǎn)品資料概要更新
國泰上證綜合交易型開放式指數(shù)證券投資基金發(fā)起式聯(lián)接基金（國泰上證綜合ETF聯(lián)接C）基金產(chǎn)品資料概要更新
編制日期：2025年4月17日
送出日期：2025年4月18日
本概要提供本基金的重要信息，是招募說明書的一部分。
作出投資決定前，請閱讀完整的招募說明書等銷售文件。
一、產(chǎn)品概況
基金簡稱國泰上證綜合ETF聯(lián)接基金代碼011319
國泰上證綜合ETF聯(lián)接
下屬基金簡稱下屬基金代碼011320
C
基金管理人國泰基金管理有限公司基金托管人上海銀行股份有限公司
基金合同生效日2021-01-22
基金類型基金中基金交易幣種人民幣
運作方式普通開放式開放頻率每個開放日
開始擔(dān)任本基金
2025-04-17
基金經(jīng)理的日期
基金經(jīng)理朱碧瑩
證券從業(yè)日期2018-07-01
《基金合同》生效之日起三年后的對應(yīng)日，若基金資產(chǎn)凈值低于2億
元，基金合同自動終止，且不得通過召開基金份額持有人大會延續(xù)基
金合同期限。
《基金合同》生效滿三年后基金繼續(xù)存續(xù)的，連續(xù)20個工作日出現(xiàn)基
其他
金份額持有人數(shù)量不滿200人或者基金資產(chǎn)凈值低于5000萬元情形
的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在定期報告中予以披露；連續(xù)50個工作日出現(xiàn)前
述情形的，本基金將根據(jù)基金合同的約定進(jìn)行基金財產(chǎn)清算并終止，
而無需召開基金份額持有人大會。
二、基金投資與凈值表現(xiàn)
(一)投資目標(biāo)與投資策略
詳見本基金招募說明書“第九部分基金的投資”。
通過主要投資于目標(biāo)ETF，緊密跟蹤標(biāo)的指數(shù)，追求跟蹤偏離度和跟蹤
投資目標(biāo)
誤差的最小化。
本基金主要投資于目標(biāo)ETF、標(biāo)的指數(shù)成份股（含存托憑證）、備選成
份股（含存托憑證）。為更好地實現(xiàn)投資目標(biāo)，本基金可少量投資于
投資范圍
非標(biāo)的指數(shù)成份股（包括中小板、創(chuàng)業(yè)板及其他中國證監(jiān)會允許基金
投資的股票、存托憑證）、債券（包括國債、央行票據(jù)、金融債、企
業(yè)債、公司債、公開發(fā)行的次級債、地方政府債券、政府支持機(jī)構(gòu)債
券、中期票據(jù)、可轉(zhuǎn)換債券（含分離交易可轉(zhuǎn)債）、可交換債券、短
期融資券、超短期融資券等）、債券回購、股指期貨、資產(chǎn)支持證券、
同業(yè)存單、銀行存款、貨幣市場工具以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會允許
基金投資的其他金融工具。
本基金將根據(jù)法律法規(guī)的規(guī)定參與融資和轉(zhuǎn)融通證券出借業(yè)務(wù)。
基金的投資組合比例為：本基金投資于目標(biāo)ETF的比例不低于基金資產(chǎn)
凈值的90%。每個交易日日終在扣除股指期貨合約需繳納的交易保證
金后，本基金持有的現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券不低于基
金資產(chǎn)凈值的5%，其中，現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、存出保證金和應(yīng)收
申購款等。
如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資其他品種或變更投資比例限
制，基金管理人在履行適當(dāng)程序后，可以相應(yīng)調(diào)整本基金的投資范圍
和投資比例規(guī)定。
本基金的標(biāo)的指數(shù)為上證綜合指數(shù)及其未來可能發(fā)生的變更。
1、資產(chǎn)配置策略；2、目標(biāo)ETF投資策略；3、股票投資策略；4、存
主要投資策略托憑證投資策略；5、債券投資策略；6、資產(chǎn)支持證券投資策略；7、
股指期貨投資策略；8、融資與轉(zhuǎn)融通證券出借投資策略。
業(yè)績比較基準(zhǔn)上證綜合指數(shù)收益率*95%+銀行活期存款利率（稅后）*5%
本基金為ETF聯(lián)接基金，目標(biāo)ETF為股票型指數(shù)基金，其預(yù)期收益及預(yù)
期風(fēng)險水平理論上高于混合型基金、債券型基金和貨幣市場基金。本
風(fēng)險收益特征
基金主要通過投資于目標(biāo)ETF跟蹤標(biāo)的指數(shù)表現(xiàn)，具有與標(biāo)的指數(shù)以及
標(biāo)的指數(shù)所代表的證券市場相似的風(fēng)險收益特征。
(二)投資組合資產(chǎn)配置圖表/區(qū)域配置圖表
投資組合資產(chǎn)配置圖表
數(shù)據(jù)截止日期：2024-12-31
0.83%其他資產(chǎn)
1.64%銀行存款和結(jié)算
備付金合計
5.38%固定收益投資
92.14%基金投資
(三)自基金合同生效以來基金每年的凈值增長率及與同期業(yè)績比較基準(zhǔn)的比較
圖
數(shù)據(jù)截止日期：2024-12-31
20.00%15.00%10.00%5.00%0.00%-5.00%-10.00%-15.00%-20.00%
2021 2022 2023 2024
凈值增長率 6.53% -7.16% -0.46% 15.54%
業(yè)績基準(zhǔn)收益率 0.54% -14.35% -3.47% 12.12%
注：1、本基金合同生效當(dāng)年不滿完整自然年度，按當(dāng)年實際運作期限計算凈值增長率，不
按整個自然年度進(jìn)行折算。
2、基金的過往業(yè)績不代表未來表現(xiàn)。
三、投資本基金涉及的費用
（一）基金銷售相關(guān)費用
以下費用在認(rèn)購/申購/贖回基金過程中收?。?
份額（S）或金額（M）
費用類型收費方式/費率備注
/持有期限（N）
認(rèn)購費-0.00%
申購費（前收費）-0.00%
N
贖回費7天≤N
N≥30天0.00%
（二）基金運作相關(guān)費用
以下費用將從基金資產(chǎn)中扣除：
收費方式/年費率
費用類別收取方
或金額（元）
管理費0.15%基金管理人、銷售機(jī)構(gòu)
托管費0.05%基金托管人
銷售服務(wù)費0.30%銷售機(jī)構(gòu)
審計費用28,000.00會計師事務(wù)所
信息披露費120,000.00規(guī)定披露報刊
其他按照國家有關(guān)
規(guī)定和《基金合同》
其他費用相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)
約定可以在基金財
產(chǎn)中列支的費用
注：1、本基金基金財產(chǎn)中投資于目標(biāo)ETF的部分不收取管理費。本基金基金財產(chǎn)中投資于
目標(biāo)ETF的部分不收取托管費。
2、本基金交易證券、基金等產(chǎn)生的費用和稅負(fù)，按實際發(fā)生額從基金資產(chǎn)扣除。
3、上表中年費用金額為基金整體承擔(dān)費用，非單個份額類別費用，且年金額為預(yù)估值，最
終實際金額以基金定期報告披露為準(zhǔn)。
（三）基金運作綜合費用測算
若投資者認(rèn)購/申購本基金份額，在持有期間，投資者需支出的運作費率如下表：
基金運作綜合費率（年化）
0.54%
注：基金管理費率、托管費率、銷售服務(wù)費率為基金現(xiàn)行費率，其他運作費用以最近一次基
金年報披露的相關(guān)數(shù)據(jù)為基準(zhǔn)測算。
四、風(fēng)險揭示與重要提示
（一）風(fēng)險揭示
本基金不提供任何保證。投資者可能損失投資本金。
投資有風(fēng)險，投資者購買基金時應(yīng)認(rèn)真閱讀本基金的招募說明書等銷售文件。
本基金面臨的主要風(fēng)險有系統(tǒng)性風(fēng)險、非系統(tǒng)性風(fēng)險、流動性風(fēng)險、運作管理風(fēng)險、法
律文件中涉及基金風(fēng)險特征的表述與銷售機(jī)構(gòu)對基金的風(fēng)險評級可能不一致的風(fēng)險、本基金
特定風(fēng)險及其他風(fēng)險等。
本基金特定風(fēng)險：
1、目標(biāo)ETF的風(fēng)險
本基金為ETF聯(lián)接基金，主要投資于目標(biāo)ETF，因此目標(biāo)ETF面臨的風(fēng)險（例如目標(biāo)
ETF的管理風(fēng)險、操作風(fēng)險、基金份額二級市場交易價格折溢價的風(fēng)險和技術(shù)風(fēng)險等風(fēng)險）
可能直接或間接成為本基金的風(fēng)險。
本基金為目標(biāo)ETF的聯(lián)接基金，但不能保證本基金的表現(xiàn)與目標(biāo)ETF的表現(xiàn)完全一致，
產(chǎn)生差異的原因包括以下幾個方面：
（1）投資對象和投資范圍的不同，會導(dǎo)致兩只基金的業(yè)績有差異；
（2）投資管理方式的不同，如在指數(shù)化投資過程中，不同的管理方式會導(dǎo)致跟蹤指數(shù)
的水平、技術(shù)手段、買入賣出的時機(jī)選擇等的不同，會導(dǎo)致兩只基金的業(yè)績有差異；
（3）基金規(guī)模、投資成本、各種費用與稅收的不同，會導(dǎo)致兩只基金的業(yè)績有差異。
由于兩只基金的投資對象和投資范圍不同，投資管理方式不同，基金規(guī)模也可能不同，所以，
本基金的投資成本、各種費用及稅收可能不同于目標(biāo)ETF；
（4）現(xiàn)金比例及現(xiàn)金管理方式的不同，會導(dǎo)致兩只基金的業(yè)績有差異。本基金每個交
易日日終在扣除股指期貨合約需繳納的交易保證金后，持有的現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的
政府債券不低于基金資產(chǎn)凈值的5%，其中，現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、存出保證金和應(yīng)收申
購款等。而目標(biāo)ETF則沒有這項規(guī)定。
2、標(biāo)的指數(shù)的風(fēng)險
（1）標(biāo)的指數(shù)波動的風(fēng)險
標(biāo)的指數(shù)成份股的價格可能受到政治因素、經(jīng)濟(jì)因素、上市公司經(jīng)營狀況、投資人心理
和交易制度等各種因素的影響而波動，導(dǎo)致指數(shù)波動，從而使基金收益水平發(fā)生變化，產(chǎn)生
風(fēng)險。
（2）標(biāo)的指數(shù)變更的風(fēng)險
盡管可能性很小，但根據(jù)基金合同規(guī)定，如出現(xiàn)變更標(biāo)的指數(shù)的情形，本基金將變更標(biāo)
的指數(shù)?；谠瓨?biāo)的指數(shù)的投資政策將會改變，投資組合將隨之調(diào)整，基金的收益風(fēng)險特征
將與新的標(biāo)的指數(shù)保持一致，投資人須承擔(dān)此項調(diào)整帶來的風(fēng)險與成本。
3、基金投資組合回報與標(biāo)的指數(shù)回報偏離的風(fēng)險及跟蹤誤差控制未達(dá)約定目標(biāo)的風(fēng)險
以下因素可能使基金投資組合的收益率與標(biāo)的指數(shù)的收益率發(fā)生偏離，也可能使基金的
跟蹤誤差控制未達(dá)約定目標(biāo)：
（1）由于標(biāo)的指數(shù)調(diào)整成份股或變更編制方法，使本基金在相應(yīng)的組合調(diào)整中產(chǎn)生跟
蹤偏離度與跟蹤誤差。
（2）由于標(biāo)的指數(shù)成份股發(fā)生送配股、增發(fā)等行為導(dǎo)致成份股在標(biāo)的指數(shù)中的權(quán)重發(fā)
生變化，使本基金在相應(yīng)的組合調(diào)整中產(chǎn)生跟蹤偏離度和跟蹤誤差。
（3）成份股派發(fā)現(xiàn)金紅利、成份股增發(fā)、送配等所獲收益可能導(dǎo)致基金收益率偏離標(biāo)
的指數(shù)收益率，從而產(chǎn)生跟蹤偏離度。
（4）由于成份股停牌、摘牌或流動性差等原因使本基金無法及時調(diào)整投資組合或承擔(dān)
沖擊成本而產(chǎn)生跟蹤偏離度和跟蹤誤差。
（5）由于基金投資過程中的證券交易成本，以及基金管理費和托管費等費用的存在，
使基金投資組合與標(biāo)的指數(shù)產(chǎn)生跟蹤偏離度與跟蹤誤差。
（6）在本基金指數(shù)化投資過程中，基金管理人的管理能力，例如跟蹤指數(shù)的水平、技
術(shù)手段、買入賣出的時機(jī)選擇等，都會對本基金的收益產(chǎn)生影響，從而影響本基金對標(biāo)的指
數(shù)的跟蹤程度。
（7）本基金股票投資策略主要采用最優(yōu)化抽樣復(fù)制方法，該方法相較完全復(fù)制法，有
可能加大跟蹤誤差。
（8）其他因素產(chǎn)生的偏離。如因缺乏賣空、對沖機(jī)制及其他工具造成的指數(shù)跟蹤成本
較大；因基金申購與贖回帶來的現(xiàn)金變動；因指數(shù)發(fā)布機(jī)構(gòu)指數(shù)編制錯誤等，由此產(chǎn)生跟蹤
偏離度與跟蹤誤差。
如因標(biāo)的指數(shù)編制規(guī)則調(diào)整或其他因素導(dǎo)致本基金的跟蹤誤差控制未達(dá)約定目標(biāo)，本基
金凈值表現(xiàn)與指數(shù)價格走勢可能發(fā)生較大偏離。
4、指數(shù)編制機(jī)構(gòu)停止服務(wù)的風(fēng)險
本基金的標(biāo)的指數(shù)由指數(shù)編制機(jī)構(gòu)發(fā)布并管理和維護(hù)，未來指數(shù)編制機(jī)構(gòu)可能由于各種
原因停止對指數(shù)的管理和維護(hù)，本基金將根據(jù)基金合同的約定自該情形發(fā)生之日起十個工作
日內(nèi)向中國證監(jiān)會報告并提出解決方案，如更換基金標(biāo)的指數(shù)、轉(zhuǎn)換運作方式，與其他基金
合并、或者終止基金合同等，并在6個月內(nèi)召集基金份額持有人大會進(jìn)行表決。
自指數(shù)編制機(jī)構(gòu)停止標(biāo)的指數(shù)的編制及發(fā)布至解決方案確定期間，基金管理人應(yīng)按照指
數(shù)編制機(jī)構(gòu)提供的最近一個交易日的指數(shù)信息遵循基金份額持有人利益優(yōu)先原則維持基金
投資運作。該期間由于標(biāo)的指數(shù)不再更新等原因可能導(dǎo)致指數(shù)表現(xiàn)與相關(guān)市場表現(xiàn)存在差異，
影響投資收益。
5、成份股停牌的風(fēng)險
標(biāo)的指數(shù)成份股可能因各種原因臨時或長期停牌，發(fā)生成份股停牌時可能面臨如下風(fēng)險：
（1）基金可能因無法及時調(diào)整投資組合而導(dǎo)致跟蹤偏離度和跟蹤誤差擴(kuò)大。
（2）在極端情況下，標(biāo)的指數(shù)成份股可能大面積停牌，基金可能無法及時賣出成份股
以獲取足額的符合要求的贖回款項，由此基金管理人可能采取暫停贖回的措施，投資者將面
臨無法贖回全部或部分基金份額的風(fēng)險。
本基金運作過程中，當(dāng)標(biāo)的指數(shù)成份股發(fā)生明顯負(fù)面事件面臨退市，且指數(shù)編制機(jī)構(gòu)暫
未作出調(diào)整的，基金管理人應(yīng)當(dāng)按照持有人利益優(yōu)先的原則，履行內(nèi)部決策程序后及時對相
關(guān)成份股進(jìn)行調(diào)整，可能影響投資者的投資損益并使基金產(chǎn)生跟蹤偏離度和跟蹤誤差。
6、本基金可投資資產(chǎn)支持證券，主要存在以下風(fēng)險：1）特定原始權(quán)益人破產(chǎn)風(fēng)險、
現(xiàn)金流預(yù)測風(fēng)險等與基礎(chǔ)資產(chǎn)相關(guān)的風(fēng)險；2）資產(chǎn)支持證券信用增級措施相關(guān)風(fēng)險、資產(chǎn)
支持證券的利率風(fēng)險、評級風(fēng)險等與資產(chǎn)支持證券相關(guān)的風(fēng)險；3）管理人違約違規(guī)風(fēng)險、
托管人違約違規(guī)風(fēng)險、專項計劃賬戶管理風(fēng)險、資產(chǎn)服務(wù)機(jī)構(gòu)違規(guī)風(fēng)險等與專項計劃管理相
關(guān)的風(fēng)險；4）政策風(fēng)險、稅收風(fēng)險、發(fā)生不可抗力事件的風(fēng)險、技術(shù)風(fēng)險和操作風(fēng)險等其
他風(fēng)險。
7、本基金可投資股指期貨，需承受投資股指期貨帶來的市場風(fēng)險、信用風(fēng)險、操作風(fēng)
險和法律風(fēng)險等。由于股指期貨通常具有杠桿效應(yīng)，價格波動比標(biāo)的工具更為劇烈。并且由
于股指期貨定價復(fù)雜，不適當(dāng)?shù)墓乐悼赡苁够鹳Y產(chǎn)面臨損失風(fēng)險。股指期貨采用保證金交
易制度，由于保證金交易具有杠桿性，當(dāng)出現(xiàn)不利行情時，股價指數(shù)微小的變動就可能會使
投資人權(quán)益遭受較大損失。股指期貨采用每日無負(fù)債結(jié)算制度，如果沒有在規(guī)定的時間內(nèi)補
足保證金，按規(guī)定將被強(qiáng)制平倉，可能給投資人帶來損失。
8、《基金合同》生效之日起三年后的對應(yīng)日，若基金資產(chǎn)凈值低于2億元，基金合同
自動終止，且不得通過召開基金份額持有人大會延續(xù)基金合同期限?！痘鸷贤飞M三
年后基金繼續(xù)存續(xù)的，連續(xù)50個工作日出現(xiàn)基金份額持有人數(shù)量不滿200人或者基金資產(chǎn)
凈值低于5000萬元情形的，本基金將根據(jù)基金合同的約定進(jìn)行基金財產(chǎn)清算并終止，而無
需召開基金份額持有人大會。投資人將面臨基金合同可能終止的不確定性風(fēng)險。
9、本基金在法律法規(guī)允許的前提下可進(jìn)行融資、轉(zhuǎn)融通證券出借業(yè)務(wù)，存在信用風(fēng)險、
投資風(fēng)險和合規(guī)風(fēng)險等風(fēng)險。基金份額持有人需承擔(dān)由此帶來的風(fēng)險與成本。具體而言，信
用風(fēng)險是指基金在融資、轉(zhuǎn)融通證券出借業(yè)務(wù)中，因交易對手方違約無法按期償付本金、利
息等證券相關(guān)權(quán)益，返還證券，導(dǎo)致基金資產(chǎn)損失的風(fēng)險。投資風(fēng)險是指基金在融資或轉(zhuǎn)融
通證券出借業(yè)務(wù)中，因投資策略失敗、對投資標(biāo)的預(yù)判失誤等導(dǎo)致基金資產(chǎn)損失的風(fēng)險。合
規(guī)風(fēng)險是指由于違反相關(guān)監(jiān)管法規(guī)，從而受到監(jiān)管部門處罰的風(fēng)險，主要包括業(yè)務(wù)超出監(jiān)管
機(jī)關(guān)規(guī)定范圍、風(fēng)險控制指標(biāo)超過監(jiān)管部門規(guī)定閥值等。
10、存托憑證投資風(fēng)險
本基金可投資國內(nèi)依法發(fā)行上市的存托憑證，基金凈值可能受到存托憑證的境外基礎(chǔ)證
券價格波動影響，與存托憑證的境外基礎(chǔ)證券、境外基礎(chǔ)證券的發(fā)行人及境內(nèi)外交易機(jī)制相
關(guān)的風(fēng)險可能直接或間接成為本基金風(fēng)險。
（二）重要提示
中國證監(jiān)會對本基金募集的注冊，并不表明其對本基金的價值和收益作出實質(zhì)性判斷或
保證，也不表明投資于本基金沒有風(fēng)險。
基金管理人依照恪盡職守、誠實信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運用基金財產(chǎn)，但不保證
基金一定盈利，也不保證最低收益。
基金投資者自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同的當(dāng)事人。
因《基金合同》而產(chǎn)生的或與《基金合同》有關(guān)的一切爭議，應(yīng)經(jīng)友好協(xié)商解決，如經(jīng)
友好協(xié)商未能解決的，則任何一方有權(quán)按《基金合同》的約定提交仲裁，仲裁機(jī)構(gòu)見《基金
合同》。
基金產(chǎn)品資料概要信息發(fā)生重大變更的，基金管理人將在三個工作日內(nèi)更新，其他信息
發(fā)生變更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件內(nèi)容相比基金的實際情況可能存在一
定的滯后，如需及時、準(zhǔn)確獲取基金的相關(guān)信息，敬請同時關(guān)注基金管理人發(fā)布的相關(guān)臨時
公告等。
五、其他資料查詢方式
以下資料詳見基金管理人網(wǎng)站www.gtfund.com或咨詢客服電話：400-888-8688
1、基金合同、托管協(xié)議、招募說明書及更新
2、定期報告，包括基金季度報告、中期報告和年度報告
3、基金份額凈值
4、基金銷售機(jī)構(gòu)及聯(lián)系方式
5、其他重要資料
國泰上證綜合交易型開放式指數(shù)證券投資基金發(fā)起式聯(lián)接基金（國泰上證綜合ETF聯(lián)接C）基金產(chǎn)品資料概要更新.pdf